每日椽真：科技CEO政治红线怎麽划？ | Nvidia市值破4万亿美元 哪些台厂OEM跟着水涨船高？
- 陈奭璁
-
早安。
虽然折叠手机市场有些冷掉，高成长率不再，但相关业者默不希望藉由更轻薄的设计与人工智能 (AI) 整合能力，力拼将折叠手机推向主流市场。包括三星与vivo在内的业者，所推出的新款折叠手机依旧受到市场瞩目，但供应链业者更引颈期盼的是，苹果可能会在2026年下半推出的首款折叠iPhone。
三星电子（Samsung Electronics）会长李在熔结束太阳谷会议（Sun Valley Conference）行程后，直接返回韩国。值得关注的是，2025年李在熔公开的海外行程已达4次，大多聚焦于国际企业合作、发掘新成长事业，后续动向吸睛。
最后，Nvidia市值冲上4万亿美元，那麽跟黄仁勳一起吃饭的台厂表现是否也跟着水涨船高呢？台积电上周刚发布6月营收，累计2025年上半营收约为新台币1.77万亿元，较2024年同期大幅增加40%，为历年同期新高。但台积电不是唯一，不少OEM业者表现甚至出现3位数的年营收成长。如何解释这个现象呢？请见文末编辑手记的分析。
以下是今日5则科技供应链重点新闻摘要：
台湾太阳能、锂电池产业，近日接连因为台风、工厂运作意外成为讨论焦点，这些议题在国际市场也常发生，重点在于，这些产业仍是政府支持在地自制的重点项目，因其代表某种战略物资。
台泥旗下三元能源，以制造三元电池为主。其高雄厂14日发生火警。三元能源证实，主要是第一次充电作业的电池半成品库着火。并立即予以应变机制，采用二氧化碳（CO₂）抑制反应、抑燃泡沫覆盖，及洒水降温控制。
美国川普政府相继发布各国对等关税的税率，对NB供应链分散生产进度，暂无影响。NB供应链表示，品牌客户目前态度是「以不变应万变」，在越南、泰国、墨西哥等地的生产计划均未改变，至于按照目前已公布的对等关税，赴美生产NB的机率，近乎为零。
川普政府在给各国3个月缓冲期后，陆续公布对等关税税率，从最高的巴西50%，到越南20%不等，似乎除了英国10%，其余都是20%起跳，预计8月1日将实施，部分区域包括台湾、中国、印度等地尚未公布。
中国在高带宽存储器（HBM）等关键技术上处于落后追赶劣势，加上先进制程遭「卡脖子」，难以实现先进芯片自主化。然而，随着中国加快在「存算一体」（Processing-in-Memory, PIM）领域研究创新，已乍现「弯道超车」新契机。
近日，由北京大学整合电路学院与人工智能研究院团队在国际顶级期刊《自然电子》（Nature Electronics）最新研究成果，实现首个无需比较器的存算一体排序硬件系统，打破该领域传统处理非线性计算的瓶颈，为中国芯片自主发展注入一剂强心针。
为避免成为NVIDIA芯片流入中国的「中转地」，马来西亚政府推出新政策，严加控制高端人工智能（AI）芯片的出口。
马来西亚投资、贸易与工业部（MITI）14日发表声明，即日起所有美国高端AI芯片的「出口、转运、过境」都要取得「策略贸易许可」（Strategic Trade Permit）。
当全球聚焦于中美科技对抗之际，NVIDIACEO黄仁勳再次成为风暴中心。这次，不是因为他发表了某款颠覆性 GPU或机器人，也不是因为公司股价再写新高，而是因为他即将访问中国，人都还没登机，便已先接到美国政界的警告函。
美国两位重量级国会参议员——共和党的Jim Banks与民主党的Elizabeth Warren致函黄仁勳，警告其中国之行，不应与任何涉嫌违反美国出口管制政策的中企会面，进而危及国家安全。
编辑手记： 
以2025年上半年Nvidia供应链业者营收表现的比较信息，可发现：
• 纬颖 (Wiwynn) 展现了最显着的成长，其累计年增率（YoY）达到 166.06%，6月年增率为178.98%，累计营收为3910亿元。
• 华擎 (Asrock) 也有非常强劲的表现，累计年增率为 120.88%，6月年增率为45.97%，累计营收为220亿元。
• 其他营收年增率表现优异的公司还包括 纬创 (Wistron)，累计年增率达87.36%；广达 (Quanta)，累计年增率达73.99%；以及 台积电 (TSMC)，累计年增率达40.03%。
• 在累计营收方面，富士康 (Foxconn) 的表现最为突出，达到 3.440万亿元。紧随其后的是 台积电 (TSMC)，累计营收达 1.773万亿元。
• 值得注意的是，仁宝 (Compal) 的表现则为负成长，累计年增率为-13.10%，6月年增率为-26.78%。
DIGITIMES分析师萧圣伦对此表示，依照上半年业绩来解读，纬颖是纯云端服务器代工厂，所以营收直接反应客人的AI服务器出货大增，包括部分的NVIDIA GB200机柜及为AWS代工的AI ASIC服务器机柜。
纬创营收增长除有来自纬颖供献，其为NVIDIA、OEM生产的AI板卡及运算主机因高单价，亦为营收带来显着供献。
此外，NVIDIA RTX50系列电竞桌机、NB板卡大举放量，及HGX B200相关主板上巿，也为华擎、微星、技嘉带来营收增加效果。
最后，仁宝在NVIDIA服务器方案先前进度较慢，在目前高端AI服务器激烈竞争中居于弱势，加上PC客户状况不佳，营收不增反减。
责任编辑：陈奭璁
