从2019~2024年，全球GDP总量大约增加了21萬億美元，几乎同一段时间，陆续有9家公司市值一度冲破1萬億美元，包括AWS、微软（Microsoft）、Meta、Google、Tesla等公司在内的科技巨擘，除了定义自己所长的事业领域之外，更在自研芯片上投入庞大的资源与人力。从过去的产业发展经验来看，个人电脑、互聯網（Internet）都带来结构性的改变，初期是建构产业基础环境的公司投资、赚钱，找到目标的投资机构获利丰厚，但通常获利的也不是金融投资机构。第二阶段是参与的企业赚钱，但进入这个阶段Internet已经是产业、市场上的必备条件，任何投资只是投资的一环，无法带来太大的效益。到第三阶段时，产业进入应用驱动、多元分工的新时代，而这个模式将会复制到「人工智能」的新时代。彭博智库（Bloomberg Intelligence）分析，到2030年时，这几家科技巨擘针对人工智能的投资将会超过5,000亿美元，但就像互聯網时代一样，初期很多公司靠著基础建设的投资获得丰厚的利润，最后只有思科存活，其余多数已经成为云烟。其次，当背后驱动的技术从Open AI扩张到DeepSeek时，我们可以理解各大公司都想摆脱NVIDIA自行研发芯片，这些公司所代表的新势力会仰赖什么样的供应链呢？苹果（Apple）CEOTim Cook访问北京时透露了对DeepSeek的正面信息，也代表了苹果对于边缘运算的更高期待，自研芯片的业者都希望在跨领域的世界找到跨业商机。我们可以预期臺积电仍会是尖端芯片的制造商，而服務器的上下游产业并无改变的迹象，对臺商而言只是客户更加多元化，而更多的客户加上多元化的产品，意味著制造商会有更高的议价空间。几乎可以断言，如果世界经济不受地缘政治的影响走入萧条，两岸的情势没有太大的改变，臺湾海峡仍然是公海，那么臺湾的电子厂商将会延续过去两年的荣景，在微幅改善获利的路径上继续往前迈进，并且拉大与韓國、东协等国家之间的产业实力落差。最后我们将进入软硬整合、应用驱动的新時代，每个人都可以定义自己的用途，每个使用者可以有AI代理人（AI Agent），市场就会成为魔幻仙境（Wonder land），事业模式的创新就会是致胜的关键。第一、第二阶段，生产关键芯片与设备的臺湾会是大赢家，一旦进入应用驱动的时代，成熟商品的价格、效率、出货模式才会成为成功关键要素，臺湾就会如同已经成熟的个人电脑产业一样，按表操课，很难获得超额的利润。

1960~1980年代发展半导体的国家都是垂直整合，连上游的设备、材料都得共构，因此起步较晚的臺韩专注在制程技术，在材料设备的实力都明显不足。经过半世纪之后，从垂直分工到水平合作，包括半导体在内的国际ICT产业供应链，其实已经进入矩阵交错的时代，这不是传统关注房地产业的企业家所能理解的，如果我们以过去的经验认知新的世界，并据此拟定产业政策，那必然是国际社会的一大挑战。軟件与意识形态可以短时间，甚至瞬间改变，但硬件制造却是需要不断的锤炼才能接近完美。臺湾从DIY的个人电脑开始起步，慢慢建立从系统到零件、半导体的制造能力，这是个经历过半世纪的科技长征之旅。臺湾的科技产业成长于全球數字科技产业的萌芽期，而当年的国家科技政策正好善用了大批出现的婴儿潮、科技人才，这样的条件也不是其他新兴国家可以轻易取而代之的。臺湾是国际供应链中的关键环节，要把经历过半世纪磨练的臺湾拆解、重新分工，旷日废时、充满變量，也可能大幅提升成本。臺湾就是依靠「时间」，以分布在全球的供应链、运筹体系所建立的韧性，才能维持继续往前推进的能耐。臺积电董事长魏哲家说，当初在亚利桑那州帮英特尔（Intel）盖厂的人都离开了，在美国想盖工厂，一切都得重来，帆宣、闳康、家登等臺湾设备供应商，每一家都快速响应臺积电的需求，才能迅速填补供应链上的空缺。盖一座新厂大概需要2.5年，每一个制程都是创新，适时调整的能力也不可或缺，要在海外盖厂的成本、變量当然是公司经营的成本，甚至是风险。臺湾就不同了，臺积电光是2025年就有11条生产线要动工，虽然臺湾也有人才不足的问题，花点钱就能解决，那都不是难题，何况臺湾幅员小，效率高，人民又刻苦耐劳，不在臺湾做是自讨苦吃。所以，臺积电最怕的是出国比赛，而在臺湾长期累积的实力，才是让臺积电「一步一回头」的原因。但出国比赛也不一定都是难如登天，在數字科技的支持下，「Exactly Copy」成为臺积电或臺湾其他制造厂的致胜秘诀。一些外观看来在竹科、南科很面熟的工厂，将会出现在德国、日本或美国其他地区。但前提是臺湾母厂、母公司持盈保泰，继续维持技术上的领先优势。我认为臺积电海外设厂，并未改变全球晶圆代工产业由臺积电独走的竞争条件，只是企业必须承担较高的成本与风险而已。

上任之初，川普（Donald Trump）不断强调以关税政策为杠杆，要逼迫原厂将生产作业往美国集中，借以带动美国更多的就业机会。但美国社会早已习惯以无形价值取胜的经营战略，就算有识之士发现制造业才是社会依存的根本时，「夏虫何以语冰」，不仅社会大众难以理解，传统政府官员以成本、效率取胜，不容易理解數字科技产业共存、共创、共荣的道理。美国设计的芯片交给臺积电、联电、三星电子（Samsung Electronics）生产，封测流程则在东协国家完成，没有美日欧洲的半导体设备与材料，也很难完成整个生产流程。如果要向品牌原厂以晶圆生产量课税，那么占有全球过半市场的美商将是最大的受害者，其次才是占有19%的韓國三星与SK海力士（SK Hynix）。产业声势很大的臺湾，其实在品牌市场上的市占率仅有7%，反倒影响有限。除非美国能长臂管辖，以晶圆制造原厂的晶圆产量课税，才会影响到晶圆代工厂的竞争力。我们说美国是「天」，一旦我们放弃自由民主的生活方式，或者没有美国政府撑腰，臺湾海峡变成内海，每个人都明白这就是「变天」了。一旦西太平洋的防卫岛链、科技岛链「断链」了，西方国家放在西太平洋上的「锚」不见了，可以预见这将是30年以上的世界新局，不仅ICT供应链中断，路过臺湾两侧的运筹体系将受到威胁，那么这个局面出现的可能性有多高？NVIDIA、超微（AMD）的芯片当然重要，但在所有的进口资通讯产品中，放在數據中心里的服務器是接近市场与品牌商最重要的商品。2024年美国总共进口了619亿美元的服務器产品，中国也有118亿美元。美国进口的服務器主要来自墨西哥，贡献比高达67%，其次才是臺湾的26%，两者合计所占的比重已经高达93%。而产业里的人每个人都明白，在墨西哥开服務器制造工厂的也是臺湾人。为了因应美国课征墨西哥商品25%关税的压力，臺湾人会很聪明的把墨西哥生产的服務器运到免税的中立国家，绕圈之后再回到美国市场。这些中转的国家，可能是与美国友好的英国、爱尔兰，也可能是最遥远的新加坡。不止美国高度仰赖，中国进口的服務器也有40%来自臺湾，越南与马来西亚也有21%与16%，您会认为这是东协当地业者，还是臺商海外工厂生产的呢？少了臺湾，全世界服務器产业当机，没有一个国家可以忍受數據中心当机，甚至服務器品牌大厂与芯片原厂都会起来抗议。而在主权AI的大旗下，各国各自发展數據中心、自研芯片，受创的会是臺商，还是各国的产业独立自主性？臺湾只是单纯、无害的代工厂，主导竞争优势的还是背后的原厂，以及共同建构生态系的材料设备厂。美国政府动见观瞻，只要闪过美国的制裁方案就可以满足市场的要求，美国可能对转口国家比照墨西哥课税吗？一旦走到这一步，世界商贸秩序大乱，我们认为美国应该不会与全世界为敌。但没有人敢低估这个可能性，一旦美中开战，催毁臺湾工厂的想法早已有人提过，替代方案就是在美国早早建立生产体系，臺积电赴美设厂是让美国在先进制程上没有顾之忧，但现实上的供应链并不是传统工业时代上下游单纯的交易往来关系。如果摧毁臺湾的工厂，那意味著全球供应链断链，韓國的半导体产业也不可能偏安，那么应用材料（Applied Materials）与ASML这些高度仰赖亚洲供应链的设备原厂可以安然无恙吗？如果我们知道这是全球相互依存的体系，牵一发、动全身，且是打破传统营运模式的改变，我们就必须知道臺湾是火中取栗，也必须有更坚强的产业韧性。

川普（Donald Trump）一直将臺积电投资美国的案例挂在嘴上，但关键不是臺积电1,650亿美元的投资案有无落实，而是全球供应链因为美国政府的战略正在进行全面性的调整。这牵涉到细腻的企业决策，并且有很多实务运作与专业技术分工的考量，以及包括与中国、二线国家政府之间的对应战略。川普上任，意味著从二次大战之后掀起的全球化狂潮正式宣告落幕，美国进口的服務器67%来自墨西哥，26%来自臺湾，在墨西哥投资的厂商，必须将生产好的服務器，以全球巡访的模式找到不用课税的国家再转进美国。如果从进口芯片课税的话，做为美国芯片第一大出口国的马来西亚，他们只是完成芯片封测的最后一个流程，难道要承担最后的租税负担吗？美国会从晶圆制造的源头，针对臺韩厂商以晶圆生产量课征税收吗？位在领先群的国家都担心，游戏规则被改变之后还能维持领先优势吗？中国更怕智驾车、无人机等新苗产业因为没有适当的芯片而功亏一篑，而主权AI更是许多国家关切的问题。对企业界而言，川普、美国是「天」，习近平、中国、亚洲是落脚的「地」，但在臺湾的魏哲家、臺积电，甚至韓國的三星电子（Samsung Electronics）、海力士（SK Hynix）是要面对问题的人与企业。从更宽广的角度看这件事，位于天地之间的企业是面对问题的「人」。那么我们得先理解「天」有多高，「地」有多厚，再来思考人如何因应？以美国为核心的产业观察中，被川普挂在嘴上的是关税武器，但只要客户有需求，且无可替代，臺商都可以绕道免税国家供货。西方媒体说，川普只用两个月，就把美国历届政府建立的全球信赖关系与贸易秩序摧毁殆尽。关税诚可怕，但其实真正可怕的是掌握关键价值的美国科技巨擘，8家市值上萬億美元的科技公司，每一家都是亚洲供应链的衣食父母，供应商必须掌握这些科技巨擘如何垄断市场商机，重塑品牌的价值，并且留意随时出现可能改变世界的黑科技。从Open AI到DeepSeek，大家印象深刻，短短的几个月，风云变色，最近人在北京的Tim Cook也赞美DeepSeek可能带来的改变。在中国方面，过去半世纪，中国以民族主义与经济发展做为驱动中国往前发展的双轨引擎，特别是今日中国经济受挫、美中大战方兴未艾，以意识形态对抗的处方依旧是中国高悬的国家战略，而这个战略背后以能取外资而代之的「信创計劃」最受到关切。加上中国本就具备的人口、市场优势，中国未来几年的国家战略仍然有迹可寻。除此之外，毛泽东时代「以乡村包围城市」的思维模式，不仅能充分发挥中国的优势，当DeepSeek削弱了OpenAI带来的冲击时，我们隐约已经可以理解算力的投资重心也正往边缘运算移动，那么在电动车、无人机、人形机器人、智能眼镜上已经取得先机的中国厂商，必然不会在下一个阶段的竞争中缺席。更可怕的是，中国人说全世界人工智能相关论文有2分之1是华人写的，生物科技更高达70%，刻苦耐劳很会读书的中国科学家开始说他们要用中文写论文，那么以后中文与英文世界的科技论文比重会改变吗？也许英文仍是主流，但以中国为核心的生态圈正在形成，只要能撑起全球4分之1市场的中国，也就足以成为竞争的杠杆，那么臺湾、韓國，甚至德国、日本这些昔日的科技大国如何因应呢？如果说美国是订定游戏规则的「天」，那么不可能搬到的地理位置就成了制造厂的「地」，中国与亚洲就是许多供应链落脚的地。至于解决天地之间各种难题的是「人」，您可以说这个「人」是魏哲家、赖清德或者是所有的臺湾人。这是臺湾人必须共同面对的问题，时代给了臺湾机会，也带给臺湾严苛的挑战，我们以底下的九宫格架构探索正在改变的世界。

臺湾的地位，有些是先天上的必然，也有很多是后天的努力，以及与地缘关系挤压后的偶然。1965年美援断绝之后，每年短缺5,000万美元的外汇，对人均所得仅有248美元的臺湾而言是个沈重的负担。臺湾试图以高雄加工出口区突围，进驻的日系大厂与美商是早期臺湾电子业的人才摇篮。之后，杜俊元、郑崇华分别在1971年创办华泰电子、臺达电，富士康则在1974年成立，那一年臺湾第一家电脑公司神通也成立了。1975年，之后成为臺湾第一家上市电子公司（1983）的光宝成立。1976年，看到微处理器见猎心喜的施振荣创办宏碁。不远处的越战砲声隆隆，更早一点的韩战烟硝味隐隐约约，这些人是吃了熊心豹子胆，才勇敢挑战混沌世局与科技产业的商机吗？1970年代是危机四伏的年代，没有美援，臺湾退出联合国，与日美断交，加上两次的石油危机，臺湾人惶惶不可终日。在那个困顿的时代，没有人可以预知当时的困局其实只是细雨轻雷与惊蛰的前奏而已。1974年，在美国RCA研究部门担任主管的华人潘文渊建议臺湾发展半导体。尔后在政府的支持下，由胡定华博士带领的团队到美国取经，学习半导体的相关技术与管理经验。20多名的团队成员，陆续成为臺积电、联电、华邦、联发科、臺湾光罩等公司的創始人，这也是过去半世纪影响臺湾半导体业，甚至是全球半导体业最成功的計劃。富士康2024年营收高达2,100亿美元，现在成了全球最大的EMS制造厂，神通旗下的联强、神基、联华气体、美国新聚思都是业界不同领域的翘楚。1975年，原本在德州仪器（TI）工作的宋恭源，因为德仪有意裁撤LED生产线，他在失业与创业中选择创业。之后光宝成为臺湾第一家上市的电子公司，开启新時代电子业创业家从社会募集资金的先河。创业有成的宋恭源，捐助2亿元给臺大，邀请诺贝尔奖得主到臺大教学、驻校。他也成为第一位在美国经营半导体IDM公司的臺湾企业家，在美国那斯达克挂牌上市，且3次受邀到纽约那斯达克交易所敲钟。1976年宏碁创业，那是臺湾电脑业萌芽的故事，少了宏碁，臺湾电脑业还能生机蓬勃吗，他们的故事已经少有人传述了。我们不赞美特定的英雄，因为英雄是成群结队而来。1980年代初期是个人电脑产业蓬勃发展的年代，宏碁与神通互别苗头，臺湾也从仿造苹果（Apple）Apple II走向IBM兼容电脑的时代。与此同时，从计算器生产事业繁衍而来的金仁宝、英业达、广达成为臺湾筆記本電腦产业的核心族群，当然我们也不能忽略1980年代创业的日月光、矽品在半导体封装产业的贡献，而以电源为主力的臺达电也跟著电脑业的发展而水涨船高。尽管黄仁勋说：「人工智能会吃掉軟件，軟件会吃掉世界」，但我深信硬件制造的价值无可替代，以臺积电为首的半导体制造业，带给臺湾荣耀与许多隐而不显的价值。2000年前后，刚刚经历过亚洲金融风暴的臺湾，天空上看不见任何乌云，在世界贸易组织（WTO）的架构下，透过中国提供的廉价劳力与社会成本，臺湾人建构一个在全球化时代最具竞争力的ICT产业供应链。从筆記本電腦、手机、服務器、面板到半导体，臺商成果辉煌。友达、群创在相互竞争与购并的过程中成长茁壮，中国的山寨手机脱胎换骨，与臺湾的联发科、大联大提供的芯片紧密连结。2007年iPhone上市，可以上传、下载，双向的数据流通，加上2008年中国成功的举办奥运，从此红色供应链崛起，臺商瞻前顾后，也有进退失据的感叹。在与美中两匹狼共舞的过程中，不少公司出售在中国的生产基地给当地业者，并开始布局迎接人工智能与产销双轨同步的新时代。2019年川普（Donald Trump）挑起中美贸易大战后，归属于西方阵营的臺湾开始调整产业战略，更多的臺商回流，智能制造的布局开启交错多元的新时代。《天选．矽岛：川普风暴下的科技岛》3月10日上市AI浪潮来袭、川普风暴颠覆秩序之际，144公里宽的臺湾却成为全球战略核心。本书剖析半导体产业竞逐，揭示臺湾如何在国际角力中撑起全球供应链。突破重围，臺湾是世界关键！

从1990年代中期开始承接大型OEM订单的臺湾公司，征战世界已经超过30年了，至今仍是世界级大厂最信赖的生产合作伙伴。以NVIDIA为首的服務器产业，从生产最高端尖端芯片的臺积电，到模塊、主机板、机壳、次系统、服務器到丛集运算的整机生产，以及周边的电源、冷却系统几乎全部仰赖臺商。臺湾数十年积累经验的背后是低毛利、高效率，以及不太会犯错的供应链。臺湾资本市场也在人工智能的新时代助攻，加上美中贸易大战，臺商成为供应链上最佳的选择，是硅谷網絡巨擘之外，最意气风发的一个产业族群。2024年6月初的COMPUTEX星光灿烂，曾几何时，世界顶尖大厂CEO经常过门不入的臺湾，如今却在人工智能的新时代中，成了各国产经领袖戮力经营的战略高地。对臺湾而言，连结愈多，臺湾的国际地位，甚至国家安全都是愈重要的保障。NVIDIA抢尽人工智能的锋头，出生臺湾的黄仁勋自称臺湾大使，最近两年几乎每季返臺，除了喜欢臺湾食物的DNA之外，崛起于绘图芯片、绘图卡商机的NVIDIA更了解臺湾供应链的价值。他们在1990年代就委托臺积电代工芯片，也将NVIDIA的芯片模塊、次系统、服務器全部委托给臺商制造，这是属于臺湾仔、NVIDIA与臺湾之间30年来深度连结的产业DNA。过去隐而不显的臺湾ICT产业供应链，在美国前任商务部长Gina Raimondo口里是影响美国，乃至全球经济稳定的关键力量，甚至说如果贡献全球92%尖端芯片的臺积电被中国占领时，那将会是美国经济毁灭性的打击。从正面角度看，美国会竭尽所有手段保护臺湾的安全，但从负面角度观察，美国半导体协会（SIA）已经预告，美国将在2032年以前生产全球28%的10納米以下芯片，这是意味著一旦西太平洋发生战争，东亚先进制造厂遭到毁灭性的打击时，美国将成为「硕果仅存」的尖端芯片制造基地。臺湾在产业实力上无坚不摧，但在国际形势上却也有危如累卵的风险。西太平洋火环带从北方的库页岛、日本、琉球、臺湾，延伸到菲律宾、印尼，这也是地理上的地震带，而臺湾正好是中段连结上下游的关键。半世纪以来交错排列的岛屿多次摇晃，也在海权与陆权大国相争的时代左右摆荡。1995年的阪神大地震、1999年臺湾的921大地震、2004年的南亚大地震、2011年日本的311大地震，大规模的人员死伤与经济重创让我们这一代人记忆深刻。臺湾位在世界地理的断层上，也活在现实世界中的科技断层、地缘政治断层中。本书英文书名的「SEMI」是一半的意思，也是电子业用来简写半导体业的常用语，用在臺湾这个并未被世界广泛承认的国家更是十分的贴切。臺湾人需要一套面对世界新局的战略思维，世界也必须重新认识臺湾的角色与地位。《天选．矽岛：川普风暴下的科技岛》3月10日上市AI浪潮来袭、川普风暴颠覆秩序之际，144公里宽的臺湾却成为全球战略核心。本书剖析半导体产业竞逐，揭示臺湾如何在国际角力中撑起全球供应链。突破重围，臺湾是世界关键！

美中两国从对立、对峙到对决的新時代中，臺商固然要将敏感产品的生产基地撤出中国，但也必然受惠于美国将中国排除于敏感科技之外的大局。未来分布于臺湾、马来西亚、墨西哥、印度的生产基地，意味著中国美好的黄金十年已经不再。在中国最兴盛的时代，臺湾侥幸存活，在没有中国的压力之下，臺湾继续与狼共舞；在G2的大格局下，臺湾内部也面对能源、人才、土地等各种限制，就算只想持盈保泰也是非常严苛的挑战，关键就是川普（Donald Trump）执政下的对臺政策。川普二度当选为臺积电未来的营运带来高度不确定性。事实上，当美国2022年10月祭出出口管制，压制中国先进制程的发展，而2024年英特尔（Intel）与三星电子（Samsung Electronics）陆续传出营运警讯，虽让臺积电在先进制程市占率持续提升，却大幅提高地缘政治及产业垄断课题上的风险，臺积电要如何在川普二进白宫的4年中降低本身的经营风险呢？当所有的人都在谈「竞合并存」的观念时，臺积电根深蒂固的竞争文化很难因为国际局势的变化而改变。若以英特尔让利给超微（AMD），让超微有一线生机的案例，但我们很难想像臺积电会将技术移转给三星或英特尔。如果三星、英特尔不可行，格罗方德（GF）是可能的选择。当臺积电已经进入2納米的制程时，N-2的策略，亦即将早两代的10納米或7納米技术授权格罗方德，或许也可以是策略上的权宜之计。再则，臺积电必须面对川普政府刻意为之的「制造业重返美国」战略，臺积电必须善用美国优势，引进美国更好的研发人才，甚至在美国舆论界有更多的话语权，传述臺积电协助美国重建高端制造业的决心与方法。但赢家全拿的意识型态，在臺积电以超额资金灌入资本支出的背后，就是要让竞争者看不见车尾灯。一旦臺积电改弦更张，那过去以来由张忠谋所奠定的经营战略将面临全新的挑战。臺积电要造反，而且是要造自己的反，甚至必须从重新定义事业核心价值、任务宗旨著手，否则当全世界的资源都归属于一家时，臺积电反倒没有任何退路与空间。面对分拆或分享，或者变成美国公司，让臺湾只是制造基地的可能性都是臺湾必须要面对的现实。其次，如果中国半导体产业跨不过技术的高墙，过去高度倚赖中国市场的半导体设备材料厂，如何以臺积电为杠杆，协助日本、德国、印度，甚至墨西哥、加拿大建构半导体产业，以平衡从中国流失的市场商机。这些转机都环绕在臺积电与臺湾身上，但臺湾供应链原本就以「效率」见长，而效率既来自于臺湾地理、人文条件的限制。臺积电在美国遭到控诉偏袒东亚出身员工，歧视美国当地人，甚至提及开会只讲中文。如此控诉不仅在美国会出现，就算在臺湾工作，外籍员工也会认为喜欢讲中文的臺湾主管刻意忽略外籍员工的感受。相对而言，臺湾科技产业是一个外向型的产业，却有一个内向型的产业性格。很多高端主管都忧心，一旦臺湾企业国际化了，过去优势的效率便荡然无存。臺湾的产业成就不像是韓國三星、现代（Hyundai）般的亮眼，却是实打实的产业实力，这也让很多国外的访客都很好奇臺湾奇迹是如何从天而降？我以《孙子兵法》的「其势险，其节短」，形容在高风险环境中培训出快速回应的本能。BBC在报导冰岛绝世美景时说「住在最危险地区的人，更能体会极致的快乐」。同是欧亚板块边缘的臺湾，一样都身处火山与地震的威胁，而臺湾更是科技势力移转、地缘政治拉扯的热点。臺湾人比全世界任何一个国家的人，更能体会经济实力移转，地壳变动、政治版图变迁可能带来的影响。《天选．矽岛：川普风暴下的科技岛》3月10日上市AI浪潮来袭、川普风暴颠覆秩序之际，144公里宽的臺湾却成为全球战略核心。本书剖析半导体产业竞逐，揭示臺湾如何在国际角力中撑起全球供应链。突破重围，臺湾是世界关键！

新川普（Donald Trump）时代注定是个「媒体碎片化」的时代，演艺圈似的舆论世界将使社会的价值主张更混淆。川普在上任前即宣告将课征加拿大、墨西哥25%的关税，风雨中的德国汽车业也在打哆嗦，深受乌克兰战争影响的北约（NATO）会崩盘吗？川普的态度就是如果NATO不听话，那就自己付钱保护自己吧！「You’ve got to pay your bills」是川普常常挂在嘴边的话。曾任荷兰总理的北约秘书长Mark Rutte说各国国防支出占国内生产毛额（GDP） 2%的比例太少了。当然中国是最后的目标，华为、中芯国际会是温泉关战役的英雄，还是成为美中两强对抗时的砲灰呢？历史会记录这个时代的演变，而东亚主要国家如同冷战时期一样，是站在第一岛链上的关键角色。在亚洲，正遭罢免弹劾总统职位的韓國尹锡悦在2024年12月3日发动的戒严令，导致自己在10天之后下臺，日本首相石破茂谨慎的说日韩关系非常重要，但大家都知道韓國下一任总统热门人选李在明不亲美、不亲日，韓國会成为东北亚科技岛链的破口吗？川普旗帜鲜明，美国收起保护伞，二线国家人心惶惶，地缘政治的第一线国家都在观察自己是否会是被牺牲的一群人。我们可以预期臺日之间的合作会更加密切，韓國也得面对国力衰退、三星电子（Samsung Electronics）颠峰期已过的压力。熬过4年任期，现在已由川普任命的政务官都是50岁上下的菁英，他们可能会有10年、20年的政治生命，这也意味著川普的美国政策可能延续10年以上。俄罗斯是癣疥之疾，中国则是心腹大患；近几年中国在海军上的突破让人印象深刻，不仅战舰数量多，而且70%是2010年以后建造的。我们都明白科技的进展快速，相对于老旧体系的舰队系统，中国将舰队的布局视同生产消费电子，也许不够精致，但却可能扭转价值与战略。全球无人机产业现在是中国的大疆称霸，很多人把眼光放在臺湾，希望臺湾能成为第二个供应源。在科技业的世界里，领先者不是在追求一肩之差的竞争优势，而是在市场上难以撼动的独占地位；谁跟谁买产品也不重要，关键是如何创造出更高的价值。来自于传统房地产业的川普，主观认为关税可以平衡彼此间的竞争优势，但那是工业时代的观念，政府政策与产业之间的落差，恐怕早已超过传统政治人物的想像。人工智能时代的竞争模式，已经与以往大不相同，川普不会懂，我们能期待石破茂、李在明，甚至臺湾的政治领袖也理解这样的变局吗？臺积电以高超的技术，没有悬念的资本支出与经济规模，成为许多科技巨鳄创造更高价值的助力（Enabler）。一旦打破良善的供需体系，导致全球产业秩序大乱时，损失最大的也会是美国的NVIDIA、亚马逊（Amazon）、苹果（Apple）、微软（Microsoft）、Tesla、Google、Meta等科技公司。「玉石俱焚」不会是商人的盘算，挤压出来的利润也无法产生诱人效益，真正的价值来自「谁是游戏规则的制订者」。「形之，敌必从之」是《孙子兵法》的智能，美国是今日游戏规则的制订者，与川普对话，诱之以利，才是上上之策，难的是如何找到对美国有利，也不亏待自己国家的方法。《天选．矽岛：川普风暴下的科技岛》3月10日上市AI浪潮来袭、川普风暴颠覆秩序之际，144公里宽的臺湾却成为全球战略核心。本书剖析半导体产业竞逐，揭示臺湾如何在国际角力中撑起全球供应链。突破重围，臺湾是世界关键！

《孙子兵法》说：形之，敌必从之，让对手在自己定义的游戏规则底下参与游戏，是竞合过程中取得有利地位的关键战略。在半导体的世界里，美国才是游戏规则的制定者，而中国也试图以自家的市场挑战美国制定游戏规则的影响力，但每一次游戏规则的改变对亚洲供应链业者而言都是新的挑战。过去两、三年真正改变游戏规则的是NVIDIA与OpenAI的架构，而在2025年初横空出世的DeepSeek，结构性的调整改变算力的价值，以及对于高端芯片的依赖，事实上也就成为游戏规则的制定者。过去得将大量资源挹注在后端算力的资金与人力，可能往前端的终端设备移动，除了NB、手机两大成熟市场之外，包括电动车、无人机、人形机器人与智能眼镜等新兴产品，背后配套的半导体芯片都成为众所瞩目的焦点，产业重心慢慢的往边缘运算移动，这样的大趋势也影响到设计的概念、上市时程、生产制造的生态系。联发科说，他们不再只是一家IC设计公司，而是一家系统整合与设计公司。对EDA公司而言也必须考量Design for System, Design for manufacturing，从设计概念到生产流程的模拟作业都是新思科技（Synopsys）以350亿美元价码购倂Ansys的原因。上下游高度连动，改善生产效率已经成为显学，并且延伸到先进封装等作业流程，现在再以传统精致分工、各自谨守专业的方法经营事业，显然已经无法满足产业或客户的需求。当我们前瞻封测产业时，先进封装的商机快速成长，相互依存，如何建构生态系将是产业发展的关键，周边产业的生态系就更为重要，产业联盟的布局导致更多的合作，但也出现更多的模糊地带。当IC设计公司走向系统设计，EDA公司模拟后端制程可能面对的问题，甚至ASML不能只局限在微影设备，这对于半导体产业的发展模式将带来结构性的改变。从1990年代开始，臺湾承接美系电脑品牌大厂的OEM订单，臺湾新兴厂商将各种零组件拆解，将印刷电路板、主机板、电脑系统，甚至周边的连接器、电源管理IC做到极致，最后更延伸到通吃全球高端芯片的制造。由于专业分工，臺商专注本业，不与客户竞争的产业性格，带给臺湾无与伦比的国际竞争力，也深获美系原厂的信赖。现在臺商的挑战除了因应游戏规则的改变，来自各国政府对于晶圆制造的期待更是臺湾半导体业难以承受之重。「德厚信矼」，与本身实力相称的国际地位才是长期生存之道，美国希望臺积电加速前往美国设厂之际，加上臺湾本身土地、人才、电力等基础资源的考量，臺积电「安内攘外」的策略已经隐然成形，也就是最先进的制程一旦达到适当的良率就往海外移动的策略，既符合国际社会的期待，也才能确保臺湾最大的利益。

根据中华民国海关的统计數據，2024年臺湾半导体总出口值是1,650亿美元，其中出口到中国＋香港的总金额为852.6亿美元，贡献51.7%。出口到美国市场的金额为74亿美元，占臺湾总出口的4.5%。从比重上来看，就算美国政府课征新的关税，看似对臺湾整体的冲击有限。但从以下的统计表上可以看出，美国市场的占比从2020年的1.3%，逐年提高到2024年的4.5%，而且后势看涨，因此掌握哪些厂商到臺湾下单，而且将芯片直接运回美国，就是我们抽丝剥茧，理解产业结构的重要变化。我们也可以从美方的数据探索最新的臺美半导体贸易状况。从美国进口的统计數據显示，2024年1~11月美国进口的半导体总金额363亿美元，其中来自臺湾的进口金额是102亿美元，占比28.1%。至于产品类别，我们也可以看出美国对外采购的半导体以逻辑芯片为主，占比高达70%，这些芯片可能用于美国自建的數據中心，除了臺湾之外，也包括来自爱尔兰与以色列的英特尔海外工厂。另一方面，增加对臺采购的原因也包括英特尔不仅在臺积电下单代工高端微处理器，而且将芯片运回美国进行组装，因此从帐面上来看，美国对臺湾的采购持续增加。扣除臺湾从美国进口的半导体，在贸易结构上，2024年1~11月臺湾对美的贸易顺差是59.5亿美元，超过以色列（31.6亿美元）、爱尔兰（11.6亿美元）。爱尔兰与以色列的逆差是英特尔（Intel）自家生产线的布局造成的，而臺湾的逆差也有不少是英特尔委托臺积电代工的贡献，如果要抓「战犯」，臺积电就很难撇清关系。但臺积电也不过是代工厂，真正决定将订单放在臺湾的是苹果（Apple）、高通（Qualcomm）、英特尔、博通（Broadcom）、Marvell等这些美系的业者。对臺湾而言，对美的半导体出口看似仅有总出口金额的4.5%，但这74亿美元，大约相等于臺湾纺织业的出口值，或化工产业出口值的1/3，何况背后还有美系业者将产品直接从臺湾出口到其他国家的比重，一旦美国政府釜底抽薪，臺积电除了加速布局美国先进制程之外，似乎也很难有更好的选择。关键是，看似非常国际化的半导体芯片事业，其实在生产制造的过程却须内化竞争力，臺湾的工厂在最先进的制程上扮演母厂的角色，一旦先进制程良率提高到最佳状态，才可能到海外复制、扩厂，从这个角度观察，要到美国生产最先进的2nm，至少也得在臺积电臺湾母厂真正量产之后的2~3年后才比较实际。不了解半导体产业生态关系的政治人物，脑袋里思考的是政治力度与期待的成果，至于留给企业的问题，那就需要企业家以最好的智能来解题了。